Индекс S&P 500: что это и как работает

sp-500-832x555

Индекс S&P 500 – это  индекс фондового рынка, который отслеживает акции 500  крупных компаний США. Он представляет результаты фондового рынка, сообщая о рисках и доходности крупнейших компаний. Инвесторы используют его как эталон общего рынка, с которым сравниваются все другие инвестиции.

За последние 10 лет индекс S&P 500  возвращал 11,09% в год. По состоянию на 14 января 2020 года доходность с начала года составила 26,65% . S&P расшифровывается как Standard and Poor – это названия двух финансовых компаний-основателей.

Индекс S&P 500: что это и как работает

Что такое S&P 500 для новичков

Индекс S&P 500 отслеживает рыночную капитализацию компаний в своем индексе. Рыночная капитализация – это общая стоимость всех  акций, выпущенных компанией. Он рассчитывается путем умножения количества выпущенных акций на цену акций.  Компания с рыночной капитализацией в 100 миллиардов долларов получает в 10 раз больше, чем компания с рыночной капитализацией в 10 миллиардов долларов. Общая рыночная капитализация S & P 500 составляет 23,5 триллиона долларов. Он захватывает 80% рыночной капитализации фондового рынка.

Каков же состав S&P 500? Индекс взвешивается с учетом рыночной капитализации. Он только измеряет акции, доступные для общественности. Он не учитывает тех, которые принадлежат контрольным группам, другим компаниям или государственным органам. Комитет выбирает каждую из 500 корпораций индекса в зависимости от их ликвидности, размера и отрасли. Он балансирует индекс ежеквартально, в марте, июне, сентябре и декабре. Чтобы претендовать на индекс, компания должна находиться в Соединенных Штатах и ​​иметь рыночную капитализацию не менее 6,1 миллиарда долларов. По крайней мере, 50% акций корпорации должны быть доступны для общественности. Цена его акции должна составлять не менее 1 доллара за акцию. Он должен подать 10-летний годовой отчет. По крайней мере 50% его основных средств и доходов должны быть в Соединенных Штатах. Наконец, он должен иметь как минимум четыре четверти подряд положительных доходов. Акции должны быть перечислены на  Нью-Йоркской фондовой бирже, Бирже инвесторов, NASDAQ или BATS. 

По состоянию на 14 января 2020 года в десятке крупнейших компаний со взвешенной рыночной капитализацией в S & P 500 были Apple, Microsoft, Amazon, Facebook, Berkshire Hathaway B. JP Morgan Chase, Alphabet Inc. A, Alphabet Inc. C, Johnson & Johnson и Visa. 

Структура отраслей S & P 500 отражает структуру экономики. Согласно индексам S & P Dow Jones, по состоянию на 14 января 2020 года разбивка сектора S & P 500 была:

  • Информационные технологии: 23,2%
  • Здравоохранение: 14,2%
  • Финансовые показатели: 13%
  • Услуги связи: 10,4%
  • Потребительский дискреционный: 9,8%
  • Промышленность: 9,1%
  • Основные потребительские товары: 7,2%
  • Энергия: 4,3%
  • Коммунальные платежи: 3,3%
  • Недвижимость: 2,9%
  • Материалы: 2,7% 1

 Чем S & P 500 отличается от других фондовых индексов

Индекс S&P 500 имеет больше  акций с большой капитализацией, чем  Dow Jones Industrial Average. Dow отслеживает цену акций 30 компаний, которые наилучшим образом представляют их отрасли. Его рыночная капитализация составляет почти четверть фондового рынка США. Индекс Dow является самым цитируемым индикатором рынка в мире.

Индекс S&P 500 имеет меньше акций, связанных с технологиями, чем NASDAQ; по состоянию на 28 июня 2019 года 55% распределений NASDAQ приходилось на технологии, по сравнению с 22% для S & P 500.   NASDAQ также включает акции компаний, находящихся в частной собственности.

Несмотря на эти различия, все эти фондовые индексы имеют тенденцию двигаться вместе. Если вы сосредоточитесь на одном, вы поймете, насколько хорошо работает фондовый рынок. Другими словами, вам не нужно следовать всем трем.

Вы можете пропустить чтение записи и оставить отзыв. Размещение ссылок запрещено.

Комментарии:

Оставить отзыв